Аннотация:А.Г.Шульгин НИУ ВШЭ, Нижний Новгород Два типа шоков монетарной политики в DSGE-модели, оцененной для России Аннотация.В работе решается задача выявления двух типов шоков монетарной политики Банка России: шоков валютной политики и шоков процентной ставки.Расчеты произведены на базе DSGE-модели с двумя независимыми инструментами монетарной политики, в которой предполагается существование ограничения на межвременную оптимизацию потребления домашних хозяйств.Модель оценивается на российских квартальных данных за 2001-2014 гг.байесовским методом с учетом структурного сдвига параметров правил монетарной политики.Произведена декомпозиция динамики ключевых эндогенных переменных на шоки в период мирового финансового кризиса 2008-2009 гг., которая показала, что Банк России использовал свою дискреционную власть для борьбы с девальвацией и инфляцией ценой углубления спада в реальном секторе.На основе сравнения трансмиссионного механизма двух инструментов монетарной политики обосновано использование дискреционных валютных интервенций (шоков
